Трамп объявил о намерении США возобновить боевые действия против Ирана

Тегеран требует экстренного пересмотра переговорной повестки с Вашингтоном после новой серии ночных боестолкновений. В ответ президент США Дональд Трамп публично заявил о намерении вернуться к полномасштабным операциям и анонсировал скорое наступление с массированными ударами по ключевой гражданской инфраструктуре, включая мосты и электростанции.

Параллельно Трамп высказался об удовлетворении экономической ситуацией на фоне роста CPI до 4,2% и связал падение цен на нефть до примерно 85 долл./барр. с якобы перехватом 22 танкеров у Ирана. Это заявление министр энергетики Райт тут же опроверг, сообщив, что ведомство не располагает сведениями о принудительном вывозе ближневосточного топлива. Подробнее по ссылке.

Новый глава ФРС Кевин Уорш сталкивается с неожиданным ростом экономики и потребительской инфляции

Новый глава американского центробанка Кевин Уорш столкнулся с парадоксом. Уорш известен как жесткий монетарист и, судя по всему, Белый дом надеялся, что его назначение поможет удешевить кредит. Однако макроэкономика страны идет вразрез с этими ожиданиями. Например, ВВП растет на 3%, фондовые рынки бьют рекорды на фоне фискального стимулирования, а безработица держится на уровне 4,3%.

Риторика Уорша о том, что цифровизация и внедрение ИИ сами по себе сдержат рост цен, теряет поддержку экспертов. Масштабный приток инвестиций лишь усиливает инфляционное давление, а быстрых шагов к смягчению монетарной политики пока не предвидится. Сокращение баланса регулятора аналитики считают малозаметным по эффекту. Подробнее по ссылке.

Goldman Sachs существенно изменил прогнозы по процентным ставкам ФРС

Goldman Sachs полностью снял с повестки снижение ставок в этом году и перенес первые раунды смягчения на июнь и декабрь 2027-го. Причина – шокирующий майский отчет по рынку труда: не 88 тыс., как ожидали, а 172 тыс. новых рабочих мест, при этом безработица осталась стабильной. Банк снабдил прогноз по безработице на конец года понижением до 4,4% с прежних 4,6%.

Сильные макроданные вызвали распродажи гособлигаций и падение Nasdaq 100 более чем на 5%, рынки теперь закладывают 25 б.п. повышения ставки к концу года. Инвесторы ждут июньского заседания ФРС (оно пройдет 16 – 17 июня) с ожиданием жесткого «ястребиного» тона и подтверждения курса на более высокие ставки в свете майского CPI. Подробнее по ссылке.

Покупка доллара – выгодная стратегия на фоне высокой инфляции?

BMO Capital Markets считает покупку доллара лучшей стратегией на фоне укоренившейся высокой инфляции и жесткой денежной политики. Сильная майская статистика по занятости дала внезапный импульс гринбеку, а ждать скорого окончания американо-иранского противостояния и мгновенного снижения инфляции из-за дешевеющей нефти преждевременно.

Фундаментальные факторы сейчас работают в пользу удержания высоких ставок и доминирования доллара, поэтому BMO занимает агрессивные длинные позиции по USD против евро, фунта, иены, австралийского и канадского долларов. Рынок ожидает, что разрыв в экономическом развитии и дорогие деньги продолжат привлекать ликвидность в активы США. Подробнее по ссылке.

В Bank of America предупреждают о рисках коррекции на рынке технологий

Аналитики Bank of America замечают тревожные технические сигналы в технологическом секторе: Nasdaq?100, хоть и пытается отскочить от пятничного дна, пока остается в опасной зоне. Так, ралли выше 30?000 пунктов выглядит чрезмерно растянутым, RSI вышел из перекупленности и на недельном графике сформировало медвежье поглощение. Рост в основном подпитывался агрессивными покупками акций полупроводниковых компаний.