واصل زوج EUR/USD حركته الصاعدة يوم الثلاثاء واستقر فوق مستوى فيبوناتشي 61.8% عند 1.1770. وبذلك، يمكن للثيران مواصلة هجماتهم يوم الأربعاء باتجاه مستوى التصحيح 50.0% عند 1.1830. وسيؤدي الثبات فوق هذا المستوى إلى فتح الطريق نحو مستوى التصحيح 38.2% عند 1.1889.

أصبحت بنية الأمواج على الرسم البياني بالساعة معقدة إلى حد ما، لكنها بدأت تتضح. الأخبار الأخيرة حول وقف إطلاق نار لمدة أسبوعين بين إيران والولايات المتحدة دعمت المشترين، مما أتاح لهم تشكيل موجة جديدة "صعودية". الآن تبدو الصورة أشبه ببداية اتجاه صعودي جديد. خلال عطلة نهاية الأسبوع، عادت الأوضاع الجيوسياسية للتدهور بعد فشل المفاوضات في إسلام آباد؛ ومع ذلك، لا يزال وقف إطلاق النار قائمًا، وقد تُستأنف المحادثات هذا الأسبوع. هذه المعطيات ما زالت تقدم دعمًا للمشترين.

يوم الثلاثاء، غاب الزخم الإخباري في أوروبا باستثناء خطاب رئيسة البنك المركزي الأوروبي Christine Lagarde، التي لم تقدّم ما يهم المتداولين بشكل خاص. في الولايات المتحدة، صدرت تقارير ADP وPPI، والتي لم يكن لها تأثير يُذكر أيضًا في معنويات المتداولين وتحركاتهم خلال اليوم. جاء مؤشر أسعار المنتجين لشهر مارس عند +0.5%، وهو أقل بكثير من التوقعات البالغة +1.1%. وبذلك، لم يرفع المنتجون الأميركيون الأسعار بالسرعة التي كان السوق يتوقعها، رغم ارتفاع تكاليف الطاقة. وبشكل غير مباشر، يُعد ذلك عاملًا سلبيًا للدولار؛ لكننا نعلم أن التضخم في الولايات المتحدة ارتفع إلى 3.3% في مارس، وهذا المؤشر يُعد الآن أكثر أهمية من مؤشر أسعار المنتجين. أظهر تقرير ADP إضافة 39,000 وظيفة جديدة خلال الأسبوع، لكنه لا يُعتبر ذا أهمية كبيرة لدى المتداولين. أولًا، لأنه يغطي أسبوعًا واحدًا فقط، وهي فترة قصيرة للغاية لاستخلاص استنتاجات. ثانيًا، لا يزال المتداولون يولون أهمية أكبر لتقرير Nonfarm Payrolls، الذي يُنشر مرة واحدة في الشهر. بشكل عام، لم تستطع التقارير الأميركية أن ترجح كفة الميزان أمام الخلفية الجيوسياسية، التي تواصل دعم المشترين للأسبوع الثاني على التوالي.

على الرسم البياني لمدة 4 ساعات، تحرك الزوج في نطاق عرضي فوق مستوى التصحيح 50.0% عند 1.1778، مما أتاح للمتداولين توقع استمرار النمو نحو مستوى فيبوناتشي التالي 38.2% عند 1.1849. أما الإغلاق دون مستوى 1.1778 فسيكون في صالح الدولار الأمريكي مع احتمال حدوث تراجع نحو 1.1706 و1.1617. تمكن المشترون من الخروج من القناة الهابطة، مما فتح أمامهم آفاقاً إضافية. في الوقت الحالي لا توجد أي انحرافات (Divergences) ظاهرة.

تقرير التزامات المتداولين (Commitments of Traders - COT):

خلال أسبوع التقرير الماضي، فتح المتداولون المحترفون 778 صفقة شراء و8,826 صفقة بيع. وعلى مدى سبعة أسابيع، تلاشت الأفضلية الإجمالية للثيران بالكامل. يبلغ إجمالي عدد صفقات الشراء المفتوحة من قبل المضاربين الآن 201,000 صفقة، في حين تصل صفقات البيع إلى 208,000 صفقة. قبل شهرين فقط، كان لدى الثيران تفوق يزيد عن الضعف بين المتداولين غير التجاريين.

بشكل عام، وعلى المدى الطويل، لا يزال اللاعبون الكبار ينظرون باهتمام قوي إلى اليورو. بطبيعة الحال، تؤثر مختلف الأحداث العالمية – التي لم تكن قليلة في السنوات الأخيرة – في معنويات المستثمرين. وعلى وجه الخصوص، يظل تركيز السوق موجهاً نحو الشرق الأوسط، حيث لا تُظهر الحرب أي بوادر على الانتهاء. وبالتالي، في المستقبل القريب، ستعتمد أسعار صرف اليورو مقابل الدولار ليس على سياسات Federal Reserve أو ECB النقدية، ولا على البيانات الاقتصادية، بل على الحرب في إيران. وقد يستفيد الدولار مرة أخرى من هذا الوضع.

تقويم الأخبار للولايات المتحدة ومنطقة اليورو:

• منطقة اليورو – التغير في الإنتاج الصناعي (09:00 بتوقيت UTC).
• منطقة اليورو – خطاب رئيسة ECB كريستين لاغارد (19:30 بتوقيت UTC).

في 15 أبريل، يتضمن التقويم الاقتصادي بندين لا يثيران حالياً اهتماماً كبيراً. من المرجح أن يكون تأثير الخلفية الإخبارية في معنويات السوق يوم الأربعاء ضعيفاً جداً أو منعدماً.

توقعات EUR/USD ونصائح التداول:

يمكن بيع الزوج اليوم عند الارتداد من مستوى 1.1830 أو بعد إغلاق السعر دون 1.1770 على الرسم البياني بالساعة، مع استهداف مستوى 1.1696. أوصيتُ بالشراء بعد الإغلاق فوق 1.1770 مع هدف عند 1.1830. يمكن الإبقاء على هذه الصفقات مفتوحة.

تم بناء مستويات فيبوناتشي من 1.1577–1.2082 على الرسم البياني بالساعة، ومن 1.1474–1.2082 على الرسم البياني لأربع ساعات.